摩根士丹利策略師表示，美國(guó)股市走勢(shì)目前基本上傾向于2016年美國(guó)總統(tǒng)大選時(shí)的模式，盡管這一次，在不同的經(jīng)濟(jì)背景之下，信號(hào)更加混雜。

　　由Michael Wilson領(lǐng)導(dǎo)的團(tuán)隊(duì)稱(chēng)，金融股和工業(yè)股的超群表現(xiàn)表明，市場(chǎng)變動(dòng)的方向在一定程度上與2016年相似。

　　“然而，在金融類(lèi)股之外，這些板塊波動(dòng)的幅度并不令人信服，金融板塊也受益于強(qiáng)勁的財(cái)報(bào)季和基本面的改善，”他們?cè)趫?bào)告中寫(xiě)道。

　　他們表示，2016年大選前后表現(xiàn)相對(duì)出色的原材料板塊和小盤(pán)股自10月1日以來(lái)溫和落后，從那時(shí)開(kāi)始特朗普獲勝的概率在博彩市場(chǎng)顯著攀升。

　　“與2016年相比重要的周期性差異或可為一部分的混雜信號(hào)提供解釋”。

　　他們警告稱(chēng)，如果期限溢價(jià)推動(dòng)債券收益率躍升，股市將面臨風(fēng)險(xiǎn)；另一方面，在經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)強(qiáng)勁，而非通脹背景之下，收益率走高將會(huì)利好股市。

　　“如果哈里斯贏得總統(tǒng)大選，消費(fèi)類(lèi)股票和可再生能源板塊都可能出現(xiàn)相對(duì)的追趕走勢(shì)”。