登錄新浪財(cái)經(jīng)APP 搜索【信披】查看更多考評(píng)等級(jí)

專(zhuān)題：2024ESG全球領(lǐng)導(dǎo)者大會(huì)

　　“2024 ESG全球領(lǐng)導(dǎo)者大會(huì)”于10月16日-18日在上海召開(kāi)。安永中國(guó)主席，大中華區(qū)首席執(zhí)行官，全球管理委員會(huì)成員陳凱演講。

　　陳凱指出，金融機(jī)構(gòu)需要充分重視氣候風(fēng)險(xiǎn)。從投資角度來(lái)看，ESG投資必將迎來(lái)持續(xù)性增長(zhǎng)，據(jù)預(yù)測(cè)中國(guó)ESG投資規(guī)模將在2025年達(dá)到人民幣20萬(wàn)億至30萬(wàn)億這個(gè)數(shù)額，將占據(jù)資產(chǎn)管理行業(yè)總規(guī)模的20%-30%，持續(xù)擴(kuò)大的ESG投資規(guī)模將為企業(yè)可持續(xù)發(fā)展提供資金支持。

　　要想做好ESG投資，金融機(jī)構(gòu)需要充分開(kāi)展氣候風(fēng)險(xiǎn)壓力測(cè)試，氣候風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)不足是許多金融機(jī)構(gòu)的主要難點(diǎn)。許多金融機(jī)構(gòu)未能充分認(rèn)識(shí)到氣候風(fēng)險(xiǎn)的復(fù)雜性及其長(zhǎng)期影響，往往認(rèn)為氣候風(fēng)險(xiǎn)與傳統(tǒng)的金融風(fēng)險(xiǎn)無(wú)關(guān)，或低估了其對(duì)業(yè)務(wù)還有資產(chǎn)質(zhì)量的潛在影響。因此，部分機(jī)構(gòu)在實(shí)施氣候風(fēng)險(xiǎn)壓力測(cè)試及制定相關(guān)管理規(guī)劃時(shí)，缺乏了緊迫感和整體的規(guī)劃，且在資源投入上較為保守。

　　以下為演講實(shí)錄：

　　尊敬的各位嘉賓，女士們、先生們，朋友們，大家好。很高興出席今年的“ESG全球領(lǐng)導(dǎo)者大會(huì)”，自2021年首次舉辦以來(lái)，我已經(jīng)連續(xù)四屆受邀參加大會(huì)。四年來(lái)，“ESG全球領(lǐng)導(dǎo)者大會(huì)”已經(jīng)成為一個(gè)集聚全球領(lǐng)袖和行業(yè)專(zhuān)家的重要平臺(tái)。

　　今年，大會(huì)以“推動(dòng)全球ESG合作：發(fā)展與共贏”為主題，非常契合社會(huì)各界的關(guān)切。今年是ESG這個(gè)概念在聯(lián)合國(guó)誕生20周年，也是中國(guó)出臺(tái)“ESG可持續(xù)發(fā)展相關(guān)政策”的里程碑元年。國(guó)際可持續(xù)發(fā)展準(zhǔn)則理事會(huì)（ISSB）在2023年出臺(tái)了國(guó)際財(cái)務(wù)報(bào)告可持續(xù)披露準(zhǔn)則第1號(hào)可持續(xù)發(fā)展相關(guān)的信息披露一般要求和第2號(hào)氣候相關(guān)披露。今年中國(guó)財(cái)政部出臺(tái)了《企業(yè)可持續(xù)披露準(zhǔn)則——基本準(zhǔn)則（征求意見(jiàn)稿）》。在證監(jiān)會(huì)統(tǒng)一部署下，上海、深圳、北京三地交易所發(fā)布了上市公司可持續(xù)發(fā)展報(bào)告指引，逐步加強(qiáng)A股上市公司可持續(xù)發(fā)展信息披露要求。中國(guó)上市公司正以越來(lái)越主動(dòng)的姿態(tài)迎接這一挑戰(zhàn)，ESG管理也將迎來(lái)跨越式的發(fā)展階段。

　　作為中國(guó)最具活力和開(kāi)放性的城市之一，上海在ESG在全球關(guān)注的議題上展現(xiàn)出了高度的前瞻性和行動(dòng)力。安永有幸參與了首份上海ESG發(fā)展報(bào)告的編制，這份報(bào)告也在本屆領(lǐng)導(dǎo)者大會(huì)上重磅發(fā)布。

　　在報(bào)告中，我們牽頭完成了第五章“上海ESG第三方專(zhuān)業(yè)服務(wù)發(fā)展現(xiàn)狀”的編寫(xiě)，從ESG第三方專(zhuān)業(yè)機(jī)構(gòu)的服務(wù)內(nèi)容和機(jī)構(gòu)現(xiàn)狀等角度深入分析了ESG第三方服務(wù)機(jī)構(gòu)面臨的機(jī)遇與挑戰(zhàn)，以其能夠呈現(xiàn)上海ESG發(fā)展的現(xiàn)狀和特點(diǎn)，為上海踐行高質(zhì)量發(fā)展貢獻(xiàn)專(zhuān)業(yè)力量。

　　在過(guò)去多年來(lái)，中國(guó)經(jīng)濟(jì)一直是世界經(jīng)濟(jì)的增長(zhǎng)引擎。長(zhǎng)期經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的關(guān)鍵，在于不斷提升生產(chǎn)力水平，而發(fā)展新質(zhì)生產(chǎn)力則是實(shí)現(xiàn)這一目標(biāo)的重要途徑。綠色發(fā)展是高質(zhì)量發(fā)展的底色，而新質(zhì)生產(chǎn)力本質(zhì)上也是綠色生產(chǎn)力。

　　在當(dāng)前全球化時(shí)代，各國(guó)面臨著很多共同挑戰(zhàn)。構(gòu)建人類(lèi)命運(yùn)共同體、推動(dòng)可持續(xù)發(fā)展是這個(gè)時(shí)代特有的使命，而ESG為全球范圍內(nèi)可持續(xù)發(fā)展交流和合作提供了一種共同語(yǔ)言，在建立這種共同語(yǔ)言的過(guò)程中，可能會(huì)遇到一些挑戰(zhàn)。比如不同國(guó)家和地區(qū)的文化差異、法律法規(guī)的不同等，但通過(guò)國(guó)際合作還有業(yè)界的努力，我相信我們可以逐步克服這些障礙，最終實(shí)現(xiàn)ESG的標(biāo)準(zhǔn)化和國(guó)際化。這不僅是投資者的需求，也是企業(yè)、政府和社會(huì)各界共同的責(zé)任和目標(biāo)。

　　今天在第四屆ESG全球領(lǐng)導(dǎo)者大會(huì)這個(gè)平臺(tái)，我想側(cè)重介紹當(dāng)下ESG發(fā)展的幾個(gè)重點(diǎn)，包括了中企出海、綠色稅收、氣候風(fēng)險(xiǎn)和ESG全球化管理。

　　首先，和大家回顧一下中國(guó)企業(yè)出海的近況。隨著生產(chǎn)力水平的不斷提升，中國(guó)企業(yè)迎來(lái)了新一輪的出海浪潮。截至2023年底，中國(guó)在境外共設(shè)立了對(duì)外直接投資企業(yè)14.8萬(wàn)家，分布在全球189個(gè)國(guó)家和地區(qū)。2023年新增了1400家，新增數(shù)量創(chuàng)了近年來(lái)的新高。

　　今年以來(lái)，中企出海呈現(xiàn)了加速的態(tài)勢(shì)。2024年1-8月，中國(guó)全行業(yè)對(duì)外直接投資達(dá)1115億美元，同步增長(zhǎng)了10.6百分點(diǎn)，已連續(xù)5年保持了穩(wěn)步增長(zhǎng)。在區(qū)域分布上，傳統(tǒng)的發(fā)達(dá)國(guó)家依然受到關(guān)注，但新興的經(jīng)濟(jì)體，比如東南亞、中東、東歐、中亞、拉美等區(qū)域的國(guó)家投資熱度明顯上升，走出去行業(yè)多點(diǎn)開(kāi)花，包括先進(jìn)制造、交通運(yùn)輸、醫(yī)療、能源、基礎(chǔ)建設(shè)等領(lǐng)域。

　　與中國(guó)實(shí)體經(jīng)濟(jì)相對(duì)優(yōu)勢(shì)和企業(yè)產(chǎn)業(yè)升級(jí)相契合，未來(lái)突出創(chuàng)新優(yōu)勢(shì)，預(yù)計(jì)將是中企在海外市場(chǎng)突圍的關(guān)鍵。安永依托全球網(wǎng)絡(luò)，將全球的安永專(zhuān)業(yè)人員連接在一起，在企業(yè)海外投資的前中后各個(gè)階段為中國(guó)客戶(hù)提供一站式的服務(wù)，持續(xù)為中國(guó)企業(yè)的國(guó)際化發(fā)展提供全面而深入的支持，實(shí)現(xiàn)可持續(xù)增長(zhǎng)。

　　過(guò)去三年，安永服務(wù)的中國(guó)出海企業(yè)超過(guò)3600家，執(zhí)行的出海服務(wù)項(xiàng)目超過(guò)9萬(wàn)個(gè)。在出海的服務(wù)項(xiàng)目中，有很多涉及ESG的工作內(nèi)容。例如，我們協(xié)助一家新能源行業(yè)企業(yè)出海，針對(duì)歐盟企業(yè)可持續(xù)發(fā)展報(bào)告指令的要求，協(xié)助企業(yè)制定可持續(xù)發(fā)展戰(zhàn)略規(guī)劃、加強(qiáng)ESG管理、滿(mǎn)足披露需求。

　　其次，在綠色稅收方面和大家分享中國(guó)企業(yè)在出海過(guò)程中面臨的不同國(guó)家和地區(qū)的ESG監(jiān)管要求，以歐盟為代表的一些國(guó)家和地區(qū)制定并實(shí)施了一系列全面且深入的綠色稅收相關(guān)政策。其中歐盟碳邊境調(diào)節(jié)機(jī)制（CBAM）初步適用于水泥、鋼和鐵、鋁、化肥、電力和氫氣，六大行業(yè)的碳密集型商品的進(jìn)口。我國(guó)作為鋼鐵、鋁業(yè)、化工、水泥等產(chǎn)品的出口大國(guó)，相關(guān)行業(yè)的企業(yè)將受到重大影響。歐盟塑料包裝稅（Plastic Packaging Tax）主要影響出口到歐盟的制造業(yè)產(chǎn)品，包括了工藝流程、包裝材料，及可再生塑料的使用及回收處理。歐盟零毀林法案EUDR主要影響與森林砍伐及退化相關(guān)的產(chǎn)品，如牛肉、大豆、可可、棕櫚油、咖啡、橡膠和木材等七大類(lèi)的商品的生產(chǎn)、出口還有交易。

　　以上的政策影響著走出去到歐盟的數(shù)以萬(wàn)家的中國(guó)企業(yè)，隨著政策的更新和覆蓋范圍的擴(kuò)大，影響的企業(yè)數(shù)量將進(jìn)一步增加。有鑒于此，安永發(fā)布的全球綠色稅收跟蹤報(bào)告為企業(yè)提供了全球可持續(xù)性稅收政策的最新動(dòng)態(tài)和影響分析。該報(bào)告目前已更新到第8版，提供了涵蓋全球66個(gè)國(guó)家地區(qū)的可持續(xù)性政策激勵(lì)、碳定價(jià)制度和環(huán)境稅收政策，以及免稅措施的情況概覽，覆蓋了3000多項(xiàng)綠色的稅收政策。這些工具很好地幫助企業(yè)去了解全球可持續(xù)發(fā)展稅收政策的最新動(dòng)態(tài)，以及這些政策可能對(duì)企業(yè)帶來(lái)的影響、機(jī)遇和挑戰(zhàn)。

　　第三，從ESG投資角度分析，金融機(jī)構(gòu)需要充分重視氣候風(fēng)險(xiǎn)。從投資角度來(lái)看，ESG投資必將迎來(lái)持續(xù)性增長(zhǎng)，據(jù)預(yù)測(cè)中國(guó)ESG投資規(guī)模將在2025年達(dá)到人民幣20萬(wàn)億至30萬(wàn)億這個(gè)數(shù)額，將占據(jù)資產(chǎn)管理行業(yè)總規(guī)模的20%-30%，持續(xù)擴(kuò)大的ESG投資規(guī)模將為企業(yè)可持續(xù)發(fā)展提供資金支持。

　　要想做好ESG投資，金融機(jī)構(gòu)需要充分開(kāi)展氣候風(fēng)險(xiǎn)壓力測(cè)試，氣候風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)不足是許多金融機(jī)構(gòu)的主要難點(diǎn)。許多金融機(jī)構(gòu)未能充分認(rèn)識(shí)到氣候風(fēng)險(xiǎn)的復(fù)雜性及其長(zhǎng)期影響，往往認(rèn)為氣候風(fēng)險(xiǎn)與傳統(tǒng)的金融風(fēng)險(xiǎn)無(wú)關(guān)，或低估了其對(duì)業(yè)務(wù)還有資產(chǎn)質(zhì)量的潛在影響。因此，部分機(jī)構(gòu)在實(shí)施氣候風(fēng)險(xiǎn)壓力測(cè)試及制定相關(guān)管理規(guī)劃時(shí)，缺乏了緊迫感和整體的規(guī)劃，且在資源投入上較為保守。

　　為了解決這一問(wèn)題，安永在項(xiàng)目實(shí)施中特別關(guān)注提升客戶(hù)對(duì)氣候風(fēng)險(xiǎn)的認(rèn)知。例如我們幫助大型商業(yè)銀行搭建了物理風(fēng)險(xiǎn)壓力測(cè)試原型模型，重點(diǎn)分析了我國(guó)沿海地區(qū)臺(tái)風(fēng)及次生災(zāi)害對(duì)銀行資產(chǎn)質(zhì)量的影響。通過(guò)這個(gè)項(xiàng)目，金融機(jī)構(gòu)提升了對(duì)氣候風(fēng)險(xiǎn)的認(rèn)知并愿意在氣候風(fēng)險(xiǎn)管理方面投入更多的資源。同時(shí)，氣候風(fēng)險(xiǎn)分析的技術(shù)方面的挑戰(zhàn)主要集中在數(shù)據(jù)問(wèn)題和建模方法，金融機(jī)構(gòu)收集的企業(yè)信息常常無(wú)法支撐精細(xì)的氣候風(fēng)險(xiǎn)分析。比如在轉(zhuǎn)型風(fēng)險(xiǎn)方面，企業(yè)的碳排放、能源使用、技術(shù)組合及轉(zhuǎn)型計(jì)劃等關(guān)鍵數(shù)據(jù)缺乏，此外金融機(jī)構(gòu)目前收集的傳統(tǒng)財(cái)務(wù)信息的顆粒度較低，難以支持自下而上的精細(xì)分析。

　　為此安永的解決方案包括了氣候數(shù)據(jù)的收集模塊，提供詳細(xì)的數(shù)據(jù)模板還有案例，幫助金融機(jī)構(gòu)系統(tǒng)化的收集對(duì)方的氣候相關(guān)數(shù)據(jù)。另外建模方法也是一大挑戰(zhàn)，氣候風(fēng)險(xiǎn)量化模型已處于早期發(fā)展階段，建模的方法和監(jiān)管要求都在快速的演變。

　　由于氣候變化沒(méi)有歷史先例，傳統(tǒng)基于歷史數(shù)據(jù)的建模方法難以適用，模型開(kāi)發(fā)過(guò)程中需要依賴(lài)大量的假設(shè)，這個(gè)也增加了不確定性。安永開(kāi)發(fā)的氣候風(fēng)險(xiǎn)壓力測(cè)試解決方案，覆蓋了轉(zhuǎn)型風(fēng)險(xiǎn)和物理風(fēng)險(xiǎn)，涵蓋了氣候風(fēng)險(xiǎn)壓力測(cè)試的各個(gè)關(guān)鍵環(huán)節(jié)，包括了氣候風(fēng)險(xiǎn)數(shù)據(jù)收集、初步識(shí)別與評(píng)估精細(xì)量化的建模、模型風(fēng)險(xiǎn)管理直到最終的風(fēng)險(xiǎn)管理和反射的策略制定，幫助金融機(jī)構(gòu)全方位的提升氣候風(fēng)險(xiǎn)的應(yīng)對(duì)能力。

　　例如我們協(xié)助某香港銀行建立了一套端到端的氣候風(fēng)險(xiǎn)壓力測(cè)試體系，系統(tǒng)化的向企業(yè)客戶(hù)收集氣候數(shù)據(jù)并將其應(yīng)用于壓力測(cè)試，壓力測(cè)試的結(jié)果用于監(jiān)管的報(bào)送、資本目標(biāo)的設(shè)定、客戶(hù)風(fēng)險(xiǎn)的評(píng)估以及授信等領(lǐng)域。確保了機(jī)構(gòu)內(nèi)氣候風(fēng)險(xiǎn)管理邏輯的一致性，真正將氣候風(fēng)險(xiǎn)融入到銀行整體風(fēng)險(xiǎn)管理體系。

　　第四，以香港市場(chǎng)的情況來(lái)展望企業(yè)的ESG全球化管理。香港聯(lián)交所自2016年起要求上市公司根據(jù)其環(huán)境社會(huì)及管制報(bào)告指引及相關(guān)的上市規(guī)則條文，以不遵守就解釋的原則進(jìn)行ESG信息披露。今年港交所再次發(fā)布了新的強(qiáng)制性氣候披露要求，要求與ISSB氣候準(zhǔn)則高度一致，將進(jìn)一步促進(jìn)香港可持續(xù)發(fā)展披露情況與國(guó)際接軌。

　　香港上市公司在治理方面總體表現(xiàn)良好，在市值排名前5%的公司中，79%的公司已經(jīng)成立了內(nèi)部可持續(xù)發(fā)展委員會(huì)，僅有一小部分，大概17%的公司采取綜合方法在整體風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估和商業(yè)戰(zhàn)略中考慮了風(fēng)險(xiǎn)還有機(jī)遇，占比12%的公司能夠?qū)⒖沙掷m(xù)發(fā)展的風(fēng)險(xiǎn)量化，在一定的數(shù)字和范圍內(nèi)可以看到，即使是最大的上市公司也需要投入更多的資源和精力才能滿(mǎn)足全新國(guó)際化標(biāo)準(zhǔn)的披露要求。

　　此外業(yè)界對(duì)香港非上市公司可持續(xù)信息披露的預(yù)期也越來(lái)越強(qiáng)。今年9月16號(hào)，香港的會(huì)計(jì)師工會(huì)提出將香港本地可持續(xù)發(fā)展準(zhǔn)則與ISSB的準(zhǔn)則全面接軌并于2025年的8月生效。這一舉措凸顯了香港作為國(guó)際金融中心的地位正進(jìn)一步加強(qiáng)全球資本與本土企業(yè)的聯(lián)系，致力于將這種聯(lián)系拓展到中國(guó)內(nèi)地和其他地區(qū)。

　　今年年初，中國(guó)內(nèi)地發(fā)布了“上市公司自律監(jiān)管指引文件可持續(xù)發(fā)展報(bào)告試行”，要求在北京、上海、深圳三地上市的首批458家試用企業(yè)于2026年4月30號(hào)前發(fā)布可持續(xù)發(fā)展報(bào)告。這些要求與ISSB等國(guó)際報(bào)告準(zhǔn)則高度一致，鑒于多數(shù)中國(guó)企業(yè)不僅存在雙重上市的情況，同時(shí)還在歐洲擁有運(yùn)營(yíng)和投資控股實(shí)體，隨著歐洲可持續(xù)報(bào)告準(zhǔn)則ESRS于2024年1月正式生效，它的要求將比ISSB更加廣泛，中國(guó)企業(yè)需要提前確認(rèn)他們是否屬于ESRS報(bào)告要求的披露范圍，熟悉ESRS的報(bào)告準(zhǔn)則和要求已做到合規(guī)披露。

　　在應(yīng)對(duì)全球化的機(jī)遇和挑戰(zhàn)，中國(guó)企業(yè)要全面提高ESG管理水平，我有四點(diǎn)建議請(qǐng)企業(yè)家們特別的關(guān)注：

　　第一，要將ESG理念真正融入戰(zhàn)略規(guī)劃和重大決策，不能浮于表面工程。很多企業(yè)開(kāi)始著手制定十五五規(guī)劃，需要把ESG工作全面納入企業(yè)總體發(fā)展規(guī)劃中。

　　第二，要充分了解企業(yè)目標(biāo)市場(chǎng)所處國(guó)家和地區(qū)的ESG法規(guī)，針對(duì)不同的監(jiān)管滿(mǎn)足合規(guī)要求。打造負(fù)責(zé)任的全球品牌形象。

　　第三，要重視數(shù)據(jù)管理，運(yùn)用數(shù)字化系統(tǒng)和工具來(lái)收集ESG數(shù)據(jù)，把碳中和工作進(jìn)度分析氣候風(fēng)險(xiǎn)影響，以提升ESG評(píng)級(jí)結(jié)果。

　　第四，開(kāi)展ESG報(bào)告見(jiàn)證增強(qiáng)可信度，提振全球投資人的信任。

　　今年是ESG誕生的20周年，也是包括安永在內(nèi)的專(zhuān)業(yè)機(jī)構(gòu)為社會(huì)各界提供ESG可持續(xù)發(fā)展專(zhuān)業(yè)知識(shí)的20年，我們和各界同仁一起致力于協(xié)助中國(guó)企業(yè)規(guī)劃可持續(xù)發(fā)展的路線(xiàn)圖，幫助他們積極應(yīng)對(duì)不斷變化的管理要求，實(shí)現(xiàn)全球市場(chǎng)的增長(zhǎng)預(yù)期。

　　未來(lái)安永將繼續(xù)攜手多方同行，推動(dòng)政策標(biāo)準(zhǔn)的實(shí)施落地，以國(guó)際化網(wǎng)絡(luò)和專(zhuān)業(yè)的資源優(yōu)勢(shì)支持ESG的高質(zhì)量發(fā)展。

　　謝謝。

　　新浪聲明：所有會(huì)議實(shí)錄均為現(xiàn)場(chǎng)速記整理，未經(jīng)演講者審閱，新浪網(wǎng)登載此文出于傳遞更多信息之目的，并不意味著贊同其觀點(diǎn)或證實(shí)其描述。