商業(yè)銀行的零售業(yè)務(wù)正在全面縮水。

　　今年上半年，受經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇態(tài)勢(shì)疲弱、居民消費(fèi)支出意愿持續(xù)低迷等因素影響，商業(yè)銀行零售業(yè)務(wù)集體減速，股份制銀行中，除了招行之外，平安銀行、中信銀行、興業(yè)銀行三家零售業(yè)務(wù)標(biāo)桿銀行出現(xiàn)全面失速情形，零售方面的營(yíng)收、利潤(rùn)指標(biāo)出現(xiàn)明顯下滑，其中，貢獻(xiàn)收益率最高的住房按揭貸款業(yè)務(wù)及信用卡業(yè)務(wù)出現(xiàn)縮水跡象。

　　對(duì)于商業(yè)銀行零售業(yè)務(wù)而言，前些年支撐其跨越式增長(zhǎng)的居民財(cái)富快速增長(zhǎng)的基本性因素逐漸瓦解。如今面對(duì)零售業(yè)務(wù)收益率全面下行，同時(shí)零售業(yè)務(wù)資產(chǎn)質(zhì)量有下降趨勢(shì)，下一步零售業(yè)務(wù)該如何發(fā)展？

　　零售營(yíng)收、利潤(rùn)下滑

　　梳理上市銀行半年報(bào)不難發(fā)現(xiàn)，各家商業(yè)銀行零售業(yè)務(wù)均出現(xiàn)不同程度下滑，而這一趨勢(shì)已蔓延到一些零售業(yè)務(wù)標(biāo)桿性銀行身上。

　　截至今年6月末，除去零售AUM余額高達(dá)14.2萬(wàn)億元的招商銀行，上述三家銀行零售AUM分別為4.48億元、4.42億元、4.12億元，排在第二、第三、第四位次。

　　無(wú)論是零售業(yè)務(wù)的收入還是該業(yè)務(wù)的利潤(rùn)，平安銀行、中信銀行、興業(yè)銀行三家銀行上半年都出現(xiàn)各項(xiàng)關(guān)鍵指標(biāo)降低的情形。去年零售業(yè)務(wù)營(yíng)收還有526.31億元的平安銀行，今年上半年該項(xiàng)業(yè)務(wù)收入斷崖式下跌，大幅下滑了135.4億元，至390.91億元，同比下滑25.73%，規(guī)模已回到2019年同期水平。談及該行零售業(yè)務(wù)營(yíng)收大幅下滑的原因，平安銀行管理層提及，這是由于該行主動(dòng)摒棄千億級(jí)高風(fēng)險(xiǎn)零售資產(chǎn)，對(duì)營(yíng)收造成了較大沖擊。

　　過(guò)去五年，在緊抓零售業(yè)務(wù)的戰(zhàn)略下，平安銀行的零售業(yè)務(wù)取得快速發(fā)展。零售營(yíng)收從2018年上半年的293.16億元，升至2019年同期的385.96億元，2020年上半年突破400億元大關(guān)，至433.53億元，2022年、2023年同期均保持在500億元以上水平。但今年上半年，零售業(yè)務(wù)出現(xiàn)斷崖式下跌，營(yíng)收占比也大幅降至50.7%，此前一直保持在57%的水平。

　　業(yè)務(wù)營(yíng)收下滑拖累凈利潤(rùn)表現(xiàn)，截至今年二季度末，平安銀行零售凈利潤(rùn)占比創(chuàng)下該行上市以來(lái)新低，僅有個(gè)位數(shù)，為7%，去年這一指標(biāo)還達(dá)到34.10%，而在2018年至2022年同期，該項(xiàng)指標(biāo)分別為67.90%、70.20%、54.70%、66.70%、50.19%。

　　中信銀行上半年零售業(yè)務(wù)營(yíng)收下滑沒(méi)有像平安銀行那樣明顯。自2015年起，中信銀行著力打造零售業(yè)務(wù)和金融市場(chǎng)為兩翼的業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)，此前的幾年，零售業(yè)務(wù)快速發(fā)展，2021年時(shí)零售營(yíng)收占比超過(guò)40%，到了2023年末，這一比重上升至42%。到了今年上半年，中信銀行的零售銀行業(yè)務(wù)營(yíng)收由去年同期的439.97億元下降至434.64億元，貢獻(xiàn)營(yíng)收占比由41.4%下降至39.9%。

　　但在零售業(yè)務(wù)營(yíng)收小幅下滑的同時(shí)，中信銀行該項(xiàng)業(yè)務(wù)的稅前利潤(rùn)卻出現(xiàn)大幅下滑。今年上半年，該行零售銀行業(yè)務(wù)的稅前利潤(rùn)同比減少了85.64億元，下降了76.21%。主要是由于信用減值損失的增加，其中零售銀行業(yè)務(wù)信用減值損失255.37億元，同比增加了75.97億元，這相當(dāng)于稅前利潤(rùn)減少了70多億元。該行零售銀行業(yè)務(wù)信用減值損失占其全部信用減值損失的74.3%。

　　興業(yè)銀行半年報(bào)沒(méi)有披露零售業(yè)務(wù)營(yíng)收和利潤(rùn)等指標(biāo)，但數(shù)據(jù)顯示，其零售個(gè)人經(jīng)營(yíng)貸和消費(fèi)貸（不含子公司）余額較上年末分別增長(zhǎng)了5.66%和5.67%。不過(guò)，該行零售AUM增長(zhǎng)腳步卻放緩，上半年該指標(biāo)達(dá)到了4.88萬(wàn)億元，僅較去年末增長(zhǎng)了1.88%，增速在股份行中墊底。

　　此外，在銀行業(yè)整體承受息差壓力的環(huán)境下，與息差相關(guān)的銀行貸款業(yè)務(wù)明顯失速，尤其是信用卡業(yè)務(wù)和住房按揭貸款，關(guān)鍵指標(biāo)持續(xù)縮水。

　　半年報(bào)顯示，截至二季度末，平安銀行銀行卡手續(xù)費(fèi)收入64.12億元，同比減少了23.3%。中信銀行上半年的信用卡交易額較2023年6月末同比下滑了8.44%，實(shí)現(xiàn)手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入163.53億元，同比下降27.10億元，降幅14.22%。興業(yè)銀行信用卡交易額較去年同期下滑18.17%，居于股份行中第二位。

　　除了信用卡業(yè)務(wù)持續(xù)承壓，前述三家銀行另一項(xiàng)重要業(yè)務(wù)——住房按揭貸款也面臨著不小的問(wèn)題。

　　雖然上半年三家銀行都取得住房按揭貸款余額增長(zhǎng)的成績(jī)，但是，貸款資產(chǎn)的質(zhì)量卻出現(xiàn)下滑。其中，平安銀行住房按揭貸款余額為3065.76億元，較上年末增長(zhǎng)1.0%。但住房按揭貸款的不良率為0.3%，同比上升0.02個(gè)百分點(diǎn)。中信銀行披露的半年報(bào)顯示，該行個(gè)人住房按揭貸款余額9884.57億元，較上年末增加172.86億元。個(gè)人住房貸款不良率0.71%，較上年末上升0.21個(gè)百分點(diǎn)；其中，關(guān)注貸款率0.30%，較上年末上升0.05個(gè)百分點(diǎn)。此外，興業(yè)銀行上半年個(gè)人按揭貸款余額為1.07萬(wàn)億元，不良率0.65%，較2023年末上升0.08個(gè)百分點(diǎn)。

　　轉(zhuǎn)變零售業(yè)務(wù)發(fā)展思路

　　面對(duì)零售業(yè)務(wù)集體失速、零售業(yè)務(wù)資產(chǎn)質(zhì)量承壓的局面，上述幾家銀行將如何看待當(dāng)下市場(chǎng)環(huán)境，如何調(diào)整零售業(yè)務(wù)戰(zhàn)略以應(yīng)對(duì)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)？業(yè)內(nèi)人士指出，預(yù)計(jì)下半年及未來(lái)一段時(shí)間，各家銀行的零售信貸資產(chǎn)質(zhì)量管控仍然面臨挑戰(zhàn)，其中信貸的不良率、關(guān)注率、逾期率可能還會(huì)逐季略有上升。

　　平安銀行管理層提到，該行正在從考核體系、管護(hù)體系、財(cái)富管理體系，進(jìn)行對(duì)零售業(yè)務(wù)板塊的深度調(diào)整。平安銀行過(guò)去采取“三高”的零售增長(zhǎng)策略，亦即貸款端高定價(jià)、高風(fēng)險(xiǎn)，存款端通過(guò)高收益產(chǎn)品實(shí)現(xiàn)獲客?！岸F(xiàn)在這個(gè)做法正在被顛覆，從5月份開(kāi)始，平安銀行的零售儲(chǔ)蓄付息率快速下降。到7月份，已經(jīng)不是股份行中最高的了，至年底會(huì)進(jìn)一步降低。”該行管理層在業(yè)績(jī)發(fā)布會(huì)上稱。

　　著眼于提升零售業(yè)務(wù)的貸款質(zhì)量，中信銀行指出，將做有質(zhì)量的信貸增長(zhǎng)。加大對(duì)優(yōu)質(zhì)目標(biāo)客群的場(chǎng)景滲透，強(qiáng)化“貸前、貸中、貸后”風(fēng)控體系，著力推動(dòng)提升個(gè)貸、信用卡、百信銀行的一體化風(fēng)控能力。此外，將做實(shí)大眾客群經(jīng)營(yíng)。該行會(huì)加大場(chǎng)景獲客力度，推進(jìn)“獲客、活客一體化”，分行端成立大眾客戶數(shù)字化經(jīng)營(yíng)團(tuán)隊(duì)，提高客戶黏性和活躍度，帶動(dòng)低成本結(jié)算性存款增長(zhǎng)。

　　興業(yè)銀行則提出，拓展中間業(yè)務(wù)釋放動(dòng)能將成為該行下半年經(jīng)營(yíng)的重點(diǎn)?！耙劢关?fù)債結(jié)構(gòu)優(yōu)化、中間業(yè)務(wù)拓展、零售體系化建設(shè)、重點(diǎn)風(fēng)險(xiǎn)化解等五大能力建設(shè)重點(diǎn)工作攻堅(jiān)突破，確保完成全年目標(biāo)任務(wù)。”該行在半年報(bào)中指出。